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商品多策略,高手只看持仓量
1:在相关商品套利中,若两种商品的价差为正,当预计价差扩大时,采用什么策略
套利 一多 一空
2:瑞达商品投资策略一月多少钱 给大分
的交易方法还是需要自己慢慢磨练的,每个人的性格不同,同样一种方法会出现不同的结果,欢迎探讨
3:常见的交易策略有哪些
一般都是用BOLL指标和KDJ指标共振来操作。!
4:商品怎么操作怎么样判断趋势
趋势嘛,你在盘面上一看就知道了。基本面先关注下有没有什么相关的消息,比方说河南山东干旱了,那你就得想到,小麦可能会减产,所以小麦就有可能会上涨。技术分析上跟股票差不多,不过因为是双向保证金交易,仓位要控制好,一般占用10%-20%就好了,别太大。如果方向做对了还可以加仓的嘛。止损一定要设置好。我是金瑞的,想多了解的线:私募基金投资策略都有哪些
私募基金策略的分类不仅是私募基金投研人员研究开始的第一步,也是私募基金投资者资产配置和风险评估的第一步。下面简单介绍私募基金中的股票投资、管理、相对价值、事件驱动、组合投资、投资、宏观对冲、复合投资等策略。
私募策略架构图
股票策略
股票策略是以投资股票类资产为主要收益来源,其投资标的为沪深上市公司股票,以及和股票相关的金融衍生工具(股指、ETF期权等)。股票策略是目前国内阳光私募行业最主流的投资策略,约有80%以上的私募基金采用此策略,按照风险暴露的大小排序分别为股票多头、股票多空、股票市场中性三种子策略。
股票多头策略
股票多头是指基金经理基于对某些股票看好从而在低价买进股票,待股票上涨至某一价位时卖出以获取差额收益。该策略的投资盈利主要通过持有股票来实现,所持有股票组合的涨跌幅决定了基金的业绩。其实质就是单纯的股票的买卖操作,此策略具有高风险、高收益特征。
股票多空策略
股票多空策略,简单而言就是基于各种理论模型和经验总结,在股票投资中配置不同比例的股票多头和空头(融券卖空股票、做空股指或股票期权等),构建成符合自己预期收益和风险特征的投资组合,并持续跟踪和调整的投资策略。股票多空策略与股票多头策略相比,共同点都是将资产主要投向于股票,核心都是选股。所不同的是,股票多头只需要选出被低估的股票,而股票多空策略则同时还需要选出被高估的标的,同时采取做多和做空操作来对冲掉组合风险。此策略一般呈现中等收益、中等风险特征。
股票市场中性策略
股票市场中性策略,指基金经理通过融券、股指、期权等工具完全对冲掉股票组合的系统性风险,或是仅留有极小的风险敞口,以期望获得超额收益。股票市场中性策略可以看做是股票多空策略中的一种特别的实施方式,市场中性策略要求投资组合的系统性风险近似为零,基金经理必须构建严谨的投资组合风险对冲模型进行估算,以保证其多头头寸和空头头寸的风险敞口相等。这类基金的收益主要来源于多头与空头头寸涨跌幅的差额。此策略一般呈现低收益、低风险特征。
管理策略
管理策略称为商品交易顾问策略(Commodity Trading Advisors简称CTA),该策略主要投资:商品、金融、期权与衍生产品、与货币。管理策略区别于其他策略的关键在于是交易,投资者可以成倍的放大收益(或亏损),并且卖空像做多一样稀松平常(每一份合约的背后都有一个多头和空头),投资者可以同时从上涨和下跌中获利。该策略一般包含趋势策略、套利策略、复合策略三种子策略。
趋势策略趋势策略,指基金经理通过定性、定量等分析方法,跟踪商品价格涨跌趋势,通过做多、做空双向手段博取收益。此类策略的一般呈现高收益、高风险的特征
套利策略
套利策略,指基金经理通过定性、定量等分析方法利用相同品种在不同市场、不同时点的不合理价差,或者相关品种不同交易场所的不合理价差来获利。具有对价差的深刻认识并能发现不合理的定价,是套利成功的关键,无论是从资本逐利还是从避险的角度来说,套利都是一种有效的交易模式。此类策略一般呈现低收益、低风险的特征。
复合策略
复合策略,指基金经理通过多种分析方法和交易手段,获取市场涨跌收益。此类策略资金容量大,一般呈现中等收益、中等风险特征。
相对价值策略
相对价值策略强调从资产价格的相对高低中获利,既同时涉及两个具有高度相关性的资产或者不同市场中的同一资产,当这两个资产(市场)之间的价格差变得充分大时,买入价格低的资产,卖出价格高的资产,获取两者之间的价格差。简单一点说,相对价值策略是一种无风险或者低风险套利。该策略一般包括ETF套利策略、可转债套利策略和分级基金套利策略。此类策略普遍呈现较低收益、较低风险特征。
ETF套利策略
ETF套利策略,由于ETF基金可以同时在一级、二级市场进行交易,当一级市场的ETF份额净值和二级市场交易价格之间存在不合理价差时,就是交易机会的出现。一般有如下两种交易方法:一是折价套利,当ETF二级市场价格小于净值时,投资者便可以在二级市场买进ETF,然后在一级市场赎回ETF份额,再于二级市场卖掉ETF篮子中的股票,赚取之间的差价;二是溢价套利,与折价套利相反。
可转债套利策略
可转债套利是指通过转债与相关联的基础股票之间定价的无效率性进行的无风险获利行为。可转债套利的主要原理:当可转债的转换平价与其标的股票价格产生相对折价时,两者间就会产生套利空间,投资者可以通过将手中的转债立即转转换成股票并卖出股票,或者投资者可以立即融券并卖出股票,然后再购买可转债立即转换成股票并偿还先前的融券。
分级基金套利策略
分级基金又叫“结构型基金”,是指在一个投资组合下,通过对基金收益或净资产的分解,形成两级(或多级)风险收益表现有一定差异化基金份额的基金品种。绝大多数的股票型分级基金分为三类份额:基础份额、A类份额(获取约定收益的稳健份额)、B类份额(具有功能的进取份额)。当基础份额净值大幅高于两类子基金按初始比例得到的整体二级市场价格时,就产生了折价套利机会。投资者可通过在二级市场买入两类子份额并申请将两类子份额合并为场内基础份额,进而在场内赎回基础份额。当基础份额净值大幅低于两类子份额按初始比例得到的整体二级市场价格时,就产生了溢价套利机会。投资者可通过在场内申购基础份额,然后申请将基础份额拆分为两类子份额,进而在二级市场将两类子份额卖出。
事件驱动策略
事件驱动型投资策略,就是通过分析重大事件发生前后对投资标的影响不同而进行的套利。基金经理一般需要估算事件发生的概率及其对标的资产价格的影响,并提前介入等待事件的发生,然后择机退出。该策略主要包含定向增发和并购重组等策略。此类策略一般呈现高风险、高收益特征。
定向增发策略
定向增发指将募集的资金专门投资于定向增发的股票,即主要投资于上市公司非公开发行的股票。定向增发通常有良好的预期收益:一方面,定向增发行为对上市公司的股价利好;另一方面,定向增发由于拿到了“团购价格”,因此有折价优势。定向增发的基金通常需要较大的规模才能做到有效地分散风险,且会面临募资周期与定增项目周期不匹配的情况。另外,由于定增投资者会有12个月的持股锁定期,定增策略的基金相对于股票类的基金流动性较差。
并购重组策略
该策略是通过押宝重组概念的股票,当公司宣布并购重组时对股价形成利好后获利。
组合策略
组合策略指将投资理财上的资产配置概念,应用于单一基金上,由基金经理人针对全球经济和金融情势的变化,决定在不同市场、不同投资工具的资产配置比重。 组合策略通常通过投资在于多种不同类型的专业基金如股票基金,基金、货币基金、甚至绝对回报基金作为资产配置的工具。投资组合基金能充分发挥多元化效益,将投资风险分散,而拥有一个完善的基金组合,所需的资本却远比自行建立投资组合为低。
FOF
FOF(Fund of Fund)是一种专门投资于其他投资基金的基金。FOF并不直接投资股票或,其投资范围仅限于其他基金,通过持有其他证券投资基金而间接持有股票、等证券资产,它是结合基金产品创新和销售渠道创新的基金新品种。
MOM
MOM(Manager of Managers) 即管理人之管理人模式。是指一个基金产品,分为母基金和子基金两种层面,母基金募资然后把资金分配给下层子基金管理人管理。当然母基金管理人不单单是做资金分配这样一个工作,更多是多宏观走势产生一个判断,做好一个资产配置的计划,然后挑选各种投资风格底下最为优秀的子基金管理人,而且在资金分配完之后也可以调整资金分配、增减子基金管理人等等。FOF是直接投向现有的基金产品,MOM则是把资金交给几位优秀的基金经理分仓管理,更具灵活性。
TOT
TOT(Trust of Trusts)是指投资于阳光私募证券投资信托计划的信托产品,该产品可以帮助投资人选择合适的阳光私募基金,构建投资组合,并适时调整,以求获得中长期超额收益。
策略
策略是指专门投资于的策略,对进行组合投资,寻求较为稳定的收益。在国内,策略的投资对象主要是国债、金融债和企业债。通常,为投资人提供固定的回报和到期还本,因此基金具有收益稳定、风险较低的特征。此外策略也可以有一小部分资金投资于股票市场(可转债、打新股)以增强收益。
宏观对冲策略
宏观策略对冲基金是指充分利用宏观经济的基本原理来识别金融资产价格的失衡错配现象,在世界范围内,投资、股票、、国债、商品、利率衍生品及期权等标的,操作上为多空仓结合,并在确定的时机使用一定的增强收益。宏观策略的主要优势是与股市、债市关联度低,同时投资灵活,在股票市场低迷时也能创造收益。此类策略一般呈现较高风险、较高收益特征。
复合策略
该策略通过将对冲基金的多种策略组合起来来运作对冲基金。每一种对冲基金的策略都有其优势和劣势的一面。通过对多种策略的组合,往往可以平滑单一策略的风险,使得业绩表现趋向于稳定。此类策略一般呈现低风险、低收益特征。
投资有风险,一路需谨慎!
携手同行,共享未来~
6:要怎么才能控制好
交易中该如何控制自己的情绪
短诗一则:自传 —— 五短章
第一章
我走到街上。
行人道有一处深坑。
我掉了下去。
我迷失…… 我无助。
那不是我的错。
仿佛永远都找不到出路。
第二章
我走到街上。
行人道有一处深坑。
我假装没看见。
我又掉了下去。
真难相信我竟跌落在同一地方。
但那不是我的错。
又是花了很长时间我才爬了出来。
第三章
我走到街上。
行人道有一处深坑。
我看见了它。
可我还是掉了下去…… 那是一种习惯。
我睁着眼睛。
知道自己在哪里。
这次是我的错。
我当即爬了出来。
第四章
我走到同一条街上,
行人道有一处深坑。
我绕了过去。
第五章
我走到了另一条街上。
—— 鲍莎•尼尔森
鲍莎•尼尔森的这篇短诗,其实是每个人每次成长的细致描述,也是无数人交易生涯的描述。在交易中很多人总是受到情绪的影响一错再错,一直犯同样的错。鲍莎•尼尔森的人生有五章,被情绪所主宰的人往往只有前三章,反复循环的三章而已。有一位进入市场已经有一段时间的朋友,描述自己交易期间“像是两个我在打仗,每次都是冲动的我打败了理智的我,当冲动的我把账户破坏的一塌糊涂后,理智的我又占上风,然后收拾残局慢慢开始盈利。但过一段时间后那个冲动的我又跳了出来,如此周而复始,在这场与自己的战争中一次次败下阵”,无奈之下向广大网友求助在交易中该如何控制自己的情绪。以下是七禾网小编整理的一些网友的建议。
1.市场真的不需要这种自我感动式的殉道。“必须通过强度极大的情绪控制来保证判断和执行”我只能说,不妨再看看你的系统是否有问题。有一点比较讽刺的是,很多盲目钻情绪牛角尖的人,往往都是逃避自己在系统建设上的懒惰和力不从心。
2. 心态不好是没有摸清市场本质。交易无理无据,那么这就是完全的押宝心态,所要发生的事你完全心理没谱,必然会造成思绪上过大的波动。
对于不确定的事物人们会产生恐惧在心理学上非常正常不过的,因为会疼,我们才会减少自身伤害,因为对未知的畏惧,我们才能避免跌入深渊,这些都是好的,有利于交易的,是不需要战胜的,有冲动我们才能进行交易,有畏惧我们才能规避风险,但是冲动要有理有据,畏惧也要畏惧的有理有据,那如果说我们无畏了,什么单都敢做了,那叫胡闹,我们敬畏市场,而总是观望,那进入市场的意义又何在。
降低冲动和恐惧的负面性,那么就弄明白市场,同样也弄清楚自己交易模式的概率。大于50%,去执行,小于50%反向执行。
3. 要知道每一个交易者都有情绪化的问题,但是这并非没有解决方法。首先是,在交易中的错误应该被定义成违反交易规则,而不是事后看交易的盈亏得失。交易者不是上帝,我们只能根据规则行事,规则可以经过实践后改变。其次,交易的主体是人,必须意识到人的情绪控制是交易的核心问题之一。交易者在大幅度亏损的情况下非常容易情绪失控,而在大幅度盈利的情况下非常容易过度兴奋。情绪失控意味着大量的负面情绪,这会大大伤害交易者的思考能力。但过度兴奋产生的情绪也不会提高交易者的思考能力。因此,从交易的结果——赢和亏而言,对交易者后面的影响实际上是不对称的。赢很难让交易者继续赢,但是输却很容易让交易者继续输,一直到交易者情绪上恢复了正常。
我的建议是,你应该第一步,限制自己每天的损失,一个交易者情绪失控时自己可能比较清楚,但是无法控制自己挽回损失的本能,然而情绪化的问题会让这种本能完全是一种自残行为。因此,最好在每一天设定一个最大损失限度,超过这个限度就完全停止任何交易。而这个限度最好是你能够容易接受的,因此你没有那么强烈的本能去立即挽回损失。你首先要学会这一点,这一条帮助你尽量在自己情绪正常的时候交易,避免大幅度亏损或者盈利回吐的情况出现,于是避免那种超级情绪化。很多交易者可能会觉得,如果每天输那么一点,如何赢很多呢也许是这样,但是初学者首先要在市场中实现生存,因此最好保证大部分时间是情绪平稳的。一天就输太多很容易很快被市场吞噬。当交易者在很多方面取得进步,才可能做到赢时赢的很多,输时输的很少。但是如果一开始,交易者就不能控制自己的损失,那么他根本就无法生存。
4. 把你的系统手动回测十年,证明是可以赚钱的,你的心态就自然好了。
5. 某些有天赋的高手,确实可以灵活处理仓位,确实可以在任何时候都很好地把握自己的心态,但这样的人,在高手群体中也是少数。很多高手也会遇到仓位问题和心态问题,他们并不是完全把问题解决了,而是巧妙地把问题推给了别人。
很多成熟的投资者,深知完美的资金管理和心态管理难以企及,因此用了取巧的办法,即把资金管理模式固化,同时把心态问题规避。他们会选择一套不错的加减仓规则和资金规模大小变化的规则,并把它相对固化,而不是不断寻找最优的资金管理模式;他们会选择一套能够约束自己的纪律,并严格执行,而不是不断去追求心态的至高境界。他们把无法完美解决的问题固化了或规避了,自己就不再承受这些问题的干扰,别人则依然在这些问题中煎熬,由此建立起来的对比优势是十分强大的。
虽然资金管理和心态管理在盈利要素中占大头,但它们可以通过规则来固化,通过纪律来规避;虽然技术掌握在盈利要素中占比小一些,但却必须不断完善,必须花很多时间去提升,必须适当调节自己的交易方法让它和行情节奏保持适当的共振。
交易技术是永无止境的科学,也是永不完美的艺术,把资金管理固化、把心态问题规避后,多花点时间研究技术、提升技术不但是值得的,也是非常有效的。在对抗性竞争中,它会让你取得能够胜出的相对优势。
6. 提高自信。提高对系统的自信;建立生活中的自信,不用吊死在一棵树上。
寻找系统方法也许能走走捷径,自控能力的修炼没有捷径,该受的苦躲不掉,不在交易中受苦就在生活中受苦,交易中受苦来的更快速频繁,因此做交易的人会比普通人更早的看透人生。
7. 人很难没有情绪波动,但是有一个方法可以远离情绪控制,就是使用量化策略进行交易。
8. 你这种灌什么鸡汤都没有用的。咋办两个字:体罚
以前很不理解为什么旧社会师傅教徒弟都是有体罚的,尤其是学戏曲、学武术,师傅拎着大竹条做错了就打,这也太不人道了。现在随着年龄的增长,阅历的增多,渐渐理解了体罚包含了一定的智慧和合理性。人这种东西就是贱皮子,就是有惰性。对于资质一般的人来讲,体罚能保证少走弯路,最大的调动人的主观能动性,虽然不人道,但比起日后成功的收获,还是值得的(当然首先师傅确系为了徒弟好)。
你每天写两个字条:第一个字条写上今天的操盘计划;第二个字条上写如果违反如何惩罚,(别像你现在这样靠心灵忏悔,那玩意对有天赋的有用,对你无用)比如写如果我今天违反了,我就抽自己100个大嘴巴,然后违反了你就抽。当然,你如果舍不得抽,那就没招了。
9. 我的情况是:有一定交易经验,几乎只专注做同一种产品,且只根据过去的波动结合近期必定会产生的风险事件做趋势交易。可以看出,我的交易系统内本身没有任何技术支撑,所以当下单后如果走势和预期不同,心理承受的压力还是蛮大的。
当然你可以说设一个止损不就好了嘛,我确实尝试过,但对我这种完全凭经验下单又做事瞻前顾后的性格来说,这么操作下来效果并不满意。所以经过无数次的摸索和失败后,我终于明白了几点:一、我确实没有这方面的天赋;二、我不但没天赋,而且性格上确实不适合做交易;三、但我依旧享受交易带给我的乐趣。
于是首先,我放弃了依靠投机来暴富、致富的想法。其次,理解了再有乐趣的爱好,也永远不要为之沉迷,并且适时的需要学会放弃。最后,我学会了“放下”,学会了不再苛责自己,明白了,即使哪一天不再交易,我一样可以生活得很好。
所以,我目前的交易策略是固定下自己的本金(永不增加),并以此计算好心理上最大程度能接受的“破产”底线,把每一次投机交易当做人生中最后一次。有一种孤注一掷的感觉,但实际上我操作时的心情真的是明镜止水,因为我不再考虑如果实际盘面走势与预期进一步扩大后是加仓还是止损,也不用考虑当前走势不同下是应该反向下单,还是等待机会投机一下次的趋势,因为对我来说已经没有了下一次,所以题主所提到一切痛苦感也就没了,唯一要做的就是慎重得开仓,平静得接收结果。但是如果按照这样的策略把时间周期拉长后,不是注定“破产”吗没错!毕竟我连一次失败的机会都没有。但是,这又如何时间周期拉长的话,我还注定会死呢,但不代表我要去自己寻死。我所做的也并不是自暴自弃,而是认清自己后的一种坦然。还记得我之前就所说的吗我只是一个没天赋、性格上也不适合交易的普通人,所以我的结局必定殊途同归,我只是提前找到了一种适合自己的退场方式而已。
10. 无法控制情绪很大程度是因为你承受了与能力不相匹配的风险。赚能力范围内的钱说起来容易其实很多人都做不到。
提问收到了众多热心网友的回复,其中有位网友不禁问:“人家是叫大神回答!网络上有这么多大神吗市场的大神比例到底多高”小编倒是认为大部分的回答都是有理有据,只不过“知道”与“做到”表面上来看只不过是一步之遥,但事实上却远隔千山万水。有人提议尝试程序化交易,但是程序化交易过程中依然会有人忍不住进行人工干预;有人提议回测十几二十年的历史数据,可这也难以形成信仰来支撑未来每一次方法暂时失效的低谷。控制自己情绪的过程没有人可以帮助自己,只有自己慢慢训练自己,别无他法。交易注定是孤独者的游戏
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